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Lombardkredit in der Schweiz: Ihre Optionen 2025
Sie besitzen ein Wertschriftendepot und benötigen kurzfristig Liquidität? Der Lombardkredit ist eine Finanzierungslösung, bei der Wertschriften als Sicherheit für einen Kredit hinterlegt werden können, ohne dass diese veräussert werden müssen. Entdecken Sie, wie Sie diese flexible Finanzierungslösung 2025 für Ihre Anlageziele nutzen können.
Was ist ein Lombardkredit und wie funktioniert er?
Ein Lombardkredit, auch Wertschriftenkredit genannt, ist eine spezielle Form der Kreditfinanzierung, bei der Wertschriften als Sicherheit hinterlegt werden. Das Besondere daran: Die Kreditnehmerin oder der Kreditnehmer bleibt Eigentümerin oder Eigentümer der Wertschriften und profitiert weiterhin von möglichen Kurssteigerungen und Dividendenzahlungen. Diese Flexibilität macht den Lombardkredit zu einem attraktiven Finanzierungsinstrument.
Die Höhe des gewährten Lombardkredits richtet sich nach dem Beleihungswert der hinterlegten Wertschriften. Dieser Wert variiert je nach Art der Wertschriften: Während erstklassige Staatsanleihen oft höher belehnt werden können, erhalten volatilere Aktien einen tieferen Beleihungswert. Dabei berücksichtigt die Bank Faktoren wie Bonität, Währung und Handelbarkeit der Titel.
Lombardkredite werden hauptsächlich in zwei Formen angeboten: als flexibler Kontokorrentkredit oder als fester Vorschuss mit definierter Laufzeit. Dies ermöglicht eine optimale Anpassung der Finanzierung an Ihre individuellen Bedürfnisse.
Vorteile von Lombardkrediten
Die steigende Beliebtheit des Lombardkredits kommt nicht von ungefähr. Er bietet eine Reihe bemerkenswerter Vorteile. Eine Deloitte-Studie zeigt: Diese Kreditform verzeichnet seit 2018 ein jährliches Wachstum von 5 bis 10 Prozent und gehört damit zu den am stärksten wachsenden Kreditprodukten.
Ein wesentlicher Vorteil liegt in der Möglichkeit, zusätzliche Liquidität zu generieren, ohne das bestehende Wertschriftenportfolio auflösen zu müssen. Dies ist besonders relevant, da über 60 Prozent der Kreditnehmerinnen und Kreditnehmer den Lombardkredit nicht mehr ausschliesslich für Investitionen nutzen, sondern zunehmend auch für alternative Zwecke.
Zudem fallen Zinsen nur für den tatsächlich in Anspruch genommenen Kreditbetrag an, was eine effiziente Steuerplanung ermöglicht.
Risiken und Nachteile von Lombardkrediten
Der Lombardkredit birgt allerdings auch Risiken. Das Hauptrisiko liegt in der Abhängigkeit von Marktschwankungen: Sinkt der Wert der hinterlegten Wertschriften unter die Beleihungsgrenze, kann die Bank Nachschüsse verlangen. Dies kann dazu führen, dass kurzfristig zusätzliche Sicherheiten gestellt oder sogar Wertschriften verkauft werden müssen.
Wer einen Lombardkredit in Betracht zieht, sollte deshalb die eigene Risikotoleranz und die Markterwartungen gründlich abwägen. Eine sorgfältige Planung und eine regelmässige Überwachung des Portfoliowertes sind unerlässlich, um unliebsame Überraschungen zu vermeiden.
Aktuelle Zinssätze und Konditionen für Lombardkredite in der Schweiz
Der Zinssatz ist ein entscheidender Faktor bei der Aufnahme eines Lombardkredits. Die Konditionen können dabei zwischen den verschiedenen Anbietern stark variieren.
Besonders interessant ist die Differenzierung der Zinssätze nach Laufzeit. Feste Vorschüsse bieten in der Regel günstigere Konditionen als variable Kontokorrentkredite. Diese Preisstruktur spiegelt das unterschiedliche Risikoprofil wider.
Ein wichtiger Aspekt ist die Wahl der Währung: Lombardkredite können sowohl in Schweizer Franken als auch in verschiedenen Fremdwährungen aufgenommen werden. Dies ermöglicht eine flexible Anpassung an individuelle Bedürfnisse und Währungsstrategien. Der durchschnittliche Lombardkreditanteil an den verwalteten Vermögen liegt bei rund 6 Prozent, wobei die Bandbreite von 0 Prozent bis 25 Prozent reicht.
Die Konditionen werden auch durch die Qualität der hinterlegten Wertschriften beeinflusst. Anbieter berücksichtigen bei der Festlegung des Zinssatzes Faktoren wie die Bonität der Wertschriften, die Diversifizierung des Portfolios und das Gesamtengagement der Kundinnen und Kunden. Diese differenzierte Betrachtung ermöglicht massgeschneiderte Lösungen für unterschiedliche Kundenbedürfnisse.
Steuerliche Aspekte von Lombardkrediten
Aus steuerlicher Sicht bieten Lombardkredite interessante Gestaltungsmöglichkeiten. Zinsen für Lombardkredite sind in der Regel als Schuldzinsen abzugsfähig, sofern sie geschäftlich oder zur Einkommenserzielung verwendet werden. Dies ist insbesondere für Schweizer Steuerpflichtige attraktiv, da sie diese Kosten in der Steuererklärung geltend machen können. Zu beachten ist jedoch, dass die steuerliche Behandlung von Kanton zu Kanton unterschiedlich sein kann.
Ein weiterer wichtiger Aspekt ist die in der Schweiz erhobene Vermögenssteuer. Mit einem Lombardkredit kann das steuerbare Vermögen reduziert werden, da die Schulden vom Bruttovermögen abgezogen werden können. Dies kann zu einer erheblichen Steueroptimierung führen. Anlegerinnen und Anleger sollten jedoch beachten, dass die als Sicherheit hinterlegten Wertschriften weiterhin als Vermögen gelten.
Tipps zur Nutzung von Lombardkrediten für Anlagen
Der strategische Einsatz eines Lombardkredits kann Vorteile für das Investitionsmanagement bieten. Die positive Marktentwicklung unterstreicht das Vertrauen in dieses Finanzierungsinstrument.
Ein zentraler Vorteil des Lombardkredits liegt in der Möglichkeit, die bestehende Investitionsstrategie auch bei kurzfristigem Liquiditätsbedarf beizubehalten.
Bei der Portfoliodiversifizierung kann ein Lombardkredit als effektives Instrument dienen. Allerdings ist auch Vorsicht geboten: Die Nutzung des Kredits für weitere Wertschriftenkäufe sollte wohlüberlegt sein. Eine zu hohe Hebelwirkung kann bei Marktschwankungen schnell zu unerwünschten Nachschusspflichten führen.
Für eine erfolgreiche Nutzung sind folgende Grundsätze zentral:
Entwicklung eines klaren Investitionsplans mit definierten Ausstiegsszenarien
Bereithalten ausreichender Liquiditätsreserven für mögliche Nachschussforderungen
Regelmässige Überprüfung der Beleihungswerte der Wertschriften
Ausgewogene Portfoliodiversifizierung zur Risikominimierung
Das Potenzial von Lombardkreditstrategien ist beachtlich, sollte aber immer mit Augenmass und unter Berücksichtigung der Risiken eingesetzt werden.
